毕业论文文献综述
题  目：    　我国汽车消费信贷信用风险研究  　
一、引言
1919年，美国通用汽车公司组建了自己的融资公司——通用汽车票据承兑公司，专门承兑或贴现通用汽车经销商的应收账款，从而开始了汽车信贷消费的历史。从银行的汽车贷款资料显示，全球70％的私人用车都是通过贷款购买的。在美国，贷款购车比例高达80％；在德国，这一比例达到70％以上；即便在经济不甚发达的印度，贷款购车比例也达到60％。而我国改革开放政策已经实施了二十多年，国民经济得到了长足的发展，人民生活水平也得到了很大的提高，我国政府开始把开展个人消费信贷作为主要经济政策之一，我国有关部门大力发展信贷业务来扩大国内市场的消费需求。根据我国各金融机构的消费信贷余额来看，汽车消费信贷已经成为最重要的消费信贷品种之一。
近年来，我国汽车产业一直保持着快速增长的态势，成为推动工业发展的重要动力，对整个国民经济的发展起到了强大的带动效应。1998年9月，央行颁布实施《汽车消费贷款管理办法》，
意味着汽车信贷在中国正式启动。但随着汽车消费信贷业务的开展，设计的制度和具体运作中的缺陷逐渐暴露出来，汽车贷款坏账的不断上升，阻碍了这一新型业务的发展。因此，如何防范和控制汽车信贷带来的风险，已经成为银行和其他金融组织的核心问题，也成为影响汽车行业在我国进一步发展所需解决的一个重要问题。
数据显示，目前私车贷款约30%违约还贷，10%的汽车贷款难以追回，多数保险公司在车贷险上亏本经营，最终导致该业务的停办。随着汽车消费信贷的发展，汽车消费信贷风险目前己经成为我国银行及其他金融机构所面临的突出问题，并影响我国经济的发展及稳定。因此，分析和审视汽车消费信贷风险的成因，认真研究汽车消费信贷风险的内在规律，对于采取有效措施加强汽车消费信贷风险管理，健全我国商业银行汽车信贷风险防范体系，提高汽车信贷风险监控的效率，进而保证我国金融体系稳健、高效运行，实现经济的可持续发展，具有十分重要的理论和现实意义。
二、主体
商业银行在向消费者发放汽车消费贷款时，通常会通过一定的途径对消费者的信用进行分析并做出判断，但这些判断并不能保证总是正确的，而且在贷款发放之后，消费者的信用水平
可能受经济活动中种种因素的影响，使得借款人到期履约还款具有不确定性，从而导致银行信贷资金遭受损失的可能性，也就是指借款人到期履约的不确定性。汽车消费信贷业务的信用风险包括受信者的信用风险和经销商的信用风险两种。
一、汽车消费信贷中的信用风险
肖波（2008）在我国商业银行汽车消费信贷风险及对策研究中对汽车消费信贷中的信用风险进行了分类，把消费信贷分为受信者的信用风险和经销商的信用风险，又把受信者的信用风险划分为过失信用风险和过错信用风险。过失信用风险。就是指部分受信者信用观念淡薄，在申请贷款之前没有充分考虑自身的经济实力与预期偿债能力，怀有一种“先把款贷下来，还钱的事到时再说”的心理去申请银行贷款，到了履约时候，没有能力去偿还贷款，造成的信用风险。而过错信用风险，是指极少量的受信者在申请贷款之前就怀有恶意骗贷的心理，在申请贷款时就没有想过要偿还这笔贷款，为了取得贷款甚至不惜利用虚假的个人资料去骗取。经销商风险是指经销商与银行的关系主要包括经销商可向银行申请办理存货融资业务，以及经销商对客户提供保证。在存货融资业务中，银行授予汽车经销商办理银行承兑汇票贴现的信用额度。汽车制造商向汽车经销商销售车辆（存货）后，持汽车经销商承兑并交付的商业
承兑汇票及相关的单据和文件，向商业银行申请贴现，商业银行按商业承兑汇票的票面金额向汽车制造商支付款项，汽车经销商承担贴现利息，并于汇票到期或到期前向贴现银行支付贴现利息和归还贴现本金。
二、国内相关研究
（1）关于消费信贷的发展历程。北京大学的学者宋芳秀（2009）在“我国汽车消费信贷的发展前景与对策建议”的文章中谈到了汽车消费信贷的发展，认为我国汽车消费信贷在20世纪中期就开始试办。从2003年起，汽车消费信贷业务进入了有序竞争阶段。张莉、吴凯(2008)认为我国汽车消费信贷在发展过程中存在着若干问题，如:个人信用制度严重缺失，缺少稳定的汽车消费信贷体系、银行现有条件制约国内汽车信贷消费、消费政策和消费环境制约汽车消费信贷的发展、担保和保险制度存在缺陷等等。
（2）关于汽车消费信贷风险的识别。肖波（2008）在“我国商业银行汽车消费信贷风险及对策研究”的文章中从贷款风险性质、影响贷款风险的不同因素和采用信息方法等不同角度介绍了我国商业银行消费信贷风险类别，以此为基础指出了商业银行消费信贷各类风险的识别方法，确定了商业银行消费信贷风险管理的目标，概括介绍了商业银行消费信贷风险管理内容。
（3）关于汽车消费信贷风险产生的原因。谢佳永(2002)在《银行消费信用理论与实务》一书中，认为银行自身贷款设计上存在漏洞，如“零首付”和“综合消费贷款”这两种贷款均使银行存在一定的风险。孙东升(2003)在“汽车信贷风险解析”中，认为消费者的违约和过度消费都会使银行蒙受损失。于璐和詹蕾(2004)认为由于缺乏有效的变现市场，银行难以将实物形态的担保物合理变现。林利军(2004)在“关于我国汽车消费信贷及其信用风险管理的探讨”一文中认为在风险承担上存在利益不均及相关配套政策尚未建立加大了汽车消费信贷的风险。
（4）关于汽车消费信贷风险的类别。张亮、阎俊（2005）在分析我国汽车信贷中存在的问题时认为我国目前汽车信贷存在以下风险：银行或汽车金融公司内部经营风险、贷款人信用及还款能力风险、银行或汽车金融公司外部合作风险和还款来源风险。他们也因此提出一些防范汽车信贷风险的措施，如建立健全内控机制，建立健全个人信用制度，加强合作。
（5）关于汽车消费现代的风险管理。汤显新(2009)强调重点是要消除汽车金融的信息不对称性，按照信用等级决定融资数量与期限。同时他对自我首付(储蓄)约束机制、连带责任机制、信用制度机制等汽车金融服务信用运作机制作了描述。为了控制汽车消费信贷风险，加快推进汽车金融服务，孙玮(2004)等建议从以下几个力一面着手：1、尽快建立我国个人信
用体系和网络征信机制，完整通畅的个人信用体系是消费信贷发展的前提和基础。2、积极改善汽车消费信贷的制度环境，建立健全相关法律法规。3、顺应市场开放大势，构筑多元化汽车金融服务供应体系。4通用汽车贷款、建立对汽车经销商消费信贷风险监控、预警、退出制度。5、加强汽车金融公司与商业银行和保险公司之间的合作。6、完善收入分配方式，营造良好的汽车消费环境。
（6）关于汽车消费信贷风险的防范对策。近几年，理论界和银行界都认识到防范汽车消费信贷风险的重要性。许多学者、实务工作者在这方面都作了大量研究。如:王傲(2009)认为首先要完善个人信用评价体系，谢家泉(2010)认为要规范市场竞争行为，加强银行、保险公司之间的合作; 陈超惠(2008)认为要加强合格借款人的管理加强对借款比例的管理加强对贷款支付方式的管理尽快建立消费金融的法律体系等等。
三、国外研究现状
国外有关文献主要是关于消费信贷及消费信贷风险管理的理论。美国经济学家莫迪利安尼（R. Modigliani）、布伦伯格(R. Brumberg)和安杜(A. Ando)（2000）提出生命周期假说理论。根据这一理论，个人现期消费取决于个人现期收入、预期收入、开始时的资产和个人年
龄大小。从收入与消费的关系来看，一个人对于消费的安排应从少年、壮年和老年三个阶段的收入与消费来考虑。现期消费不是取决于现期收入而是取决于一生收入。在少年和老年阶段，消费大于收入，此时就需要借款或动用储蓄来使收入等于消费在壮年阶段，收入大于消费，壮年阶段多余的收入用于偿还少年时期的债务或储蓄起来用于养老。生命周期假说成功地考虑了个人储蓄与总量储蓄关系，并假定一个人总是想把自己毕生的全部收入在消费支出中进行最优的分配，以便得到一生最大的满足。生命周期理论的提出对于银行等融资机构发放消费贷款提供了坚实的理论依据。
美国经济学家米尔顿·弗里德曼（M. friedman）（1985）的永久收入的消费理论认为，消费者的消费支出主要不是由他的现期收入决定，而是由他的永久收入决定。永久收入是指消费者的可以预计到的长期收入。永久收入大致可以根据所观察到的若干年收入数值的加权平均数计得，距现在的时间越近，权数越大；反之则越小。
美国经济学家贝克（1977）提出资产负债管理理论。该理论要求对信贷资产进行科学归类，由一个专业部门负责确定各类贷款的性质，预测各类贷款的呆帐发生率；决策部门在专业部门提供的各类贷款性质划分和呆帐发生率预测的基础上决定各类贷款的比重及经营效益。
申农(1948)在他的信息论中指出，当人们处于信息盲态时，经济行为的风险最大，当人们获得完全信息时，风险就不存在了，不完全信息是风险形成的根本原因。在商业银行信贷活动中，商业银行与借款人、商业银行内部的信息不对称，都会成为信贷风险产生的根本原因。
国内有关专家学者对国外汽车金融公司的风险管理技术进行了一系列的研究。孙玮（2004）介绍了国外对汽车消费贷款风险的控制模式。国外普遍采取“信用评估+车辆产权抵押”的管理模式。在长期的实践过程中，国外金融服务商采取两方面的措施防范汽车抵押贷款风险，一方面是关注借款人的资信状况，它强调借款人的资信状况对控制汽车融资风险的决定性作用。另一方面，银行等金融机构还通过获取贷款抵押品来保护自身的利益。
缪海荣(2009)、王爱晶（2010）都总结了美国商业银行对个人贷款信用风险管理的措施，包含对信用风险的事前控制、对信用风险的分散和转移以及信用风险的监测和个人贷款的催收等措施。而在英国，银行根据借款人的稳定性、态度和安全性等几个指标进行分级调查来衡量个人贷款的信用风险，比如根据是否拥有住房，在工作岗位时间长短来衡量借款人的稳定性；态度则涉及借款人本身掌握的知识和技能，是否愿意留在稳定性工作岗位等内容；全性则要审查考核借款人的收入、预算、个人资产等信息。
三、评述
汽车消费贷款把我国的汽车工业和我国巨大的消费市场紧紧地联系在了一起，为两者的高速发展提供了强大的动力，它能够刺激消费，扩大内需，推动国民经济增长，因此，研究汽车消费信贷的风险具有重大的意义。如何实现我国的汽车消费信贷业的快速稳定发展是急需解决的问题。对于如何有效的控制汽车信贷中的信用风险：一、要完善个人信用制度体系，有效降低信用风险。由银行、保险公司和其他社会企业实体共同投资控股建立专业个人征信公司，建立全国个人信用信息交换平台，搜集整理个人收入、信用等记录、犯罪等记录，评估个人信用等级，为发放消费信贷的金融机构提供消费者的资信情况。二、加强信用评估制度建设。应借鉴国外先进的信用评估系统，不仅对客户的信用风险进行定性评估，还要运用量化的技术和方法对客户风险进行衡量。三、加强对经销商的信用审核，完善与经销商的合作机制。银行应加强对经销商的资质鉴定，保证与有实力的正规经销商合作；并适当提高保证金比例。对于不承担连带责任的机构推荐的客户，以及银行直接营销的客户，必须要认真调查其资信；对没有信用服务机构承担风险连带责任的个人汽车贷款，必须要通过大大提高首付款比例、缩短贷款年限来控制风险。