3.总投资估算方法
（1）构成法，详见上表。
（2）生产能力指数法
C2＝C1（Q2/Q1）n×f
式中：C2—拟建项目的静态投资额；
C1—类似项目的静态投资额；
Q2—拟建项目生产能力；
Q1—类似项目生产能力；
n—生产能力指数，若已建类似项目的生产规模与拟建项目生产规模相差不大，Q1与Q2的比值在0.5～2之间，可取n＝1；f—综合调整系数（如终值系数）。
（3）综合差异系数法
拟建项目投资额=已建类似项目投资额×综合差异系数
综合差异系数=Σ（某影响因素占造价比例×该因素的调整系数）
说明：
（1）各影响因素占造价比例之和为1；
（2）如果某因素是增长状态，则该因素的调整系数大于1，反之小于1。
1.总投资构成
总投资＝建设投资＋建设期利息＋流动资金
建设投资＝设备及工器具购置费＋建安工程费＋工程建设其他费＋预备费
其中：工程费＝设备及工器具购置费＋建安工程费
即总投资＝工程费＋工程建设其他费＋预备费＋建设期利息＋流动资金
2.设备及工器具购置费
设备及工器具购置费＝国产设备购置费＋进口设备购置费
国产设备购置费＝国产设备原价＋运杂费
进口设备购置费＝抵岸价＋国内运杂费
抵岸价（原价）（装运港船上交货方式）＝离岸价格（FOB）＋国际运费＋运输保险费＋关税＋外贸手续费＋银行财务费＋增值税
其中：
国际运费＝FOB×运费率
国际运输保险费＝（FOB＋国际运费）/（1－保险费率）×保险费率
到岸价（CIF）＝FOB＋国际运费＋运输保险费
银行财务费＝FOB×银行财务费率
外贸手续费＝CIF×外贸手续费率
关税＝CIF×进口关税税率
增值税＝（CIF＋关税＋消费税）×增值税率
说明：建设项目进口设备购置费中一般不包括消费税、车辆购置税。
3.建筑安装工程费
建筑安装工程费＝人工费＋材料费＋施工机具使用费＋企业管理费＋利润＋规费＋税金建筑安装工程费＝分部分项工程费＋措施项目费＋其他项目费＋规费＋税金
也可以通过综合差异系数法计算
（3）工程建设其他费用
说明：一般已知
4.预备费
预备费＝基本预备费＋价差预备费
基本预备费＝（设备及工器具购置费＋建安工程费＋工程建设其他费）×基本预备费率＝（工程费＋工程建设其他费）×基本预备费率
静态投资＝设备及工器具购置费＋建安工程费＋工程建设其他费＋基本预备费
价差预备费：
PF＝∑I t〔（1＋f）m（1＋f）0.5（1＋f）t－1－1〕
I t—建设期第t年的静态投资计划额（工程费用、工程建设其他费用及基本预备费）
n—建设期年份数
f—建设期年均投资上涨率
m—建设前期年限（从编制估算到开工建设，单位：年）
该公式考虑了建设前期的涨价因素，式中（1＋f）0.5是按第t年投资分期均匀投入考虑的涨价幅度。
5.建设期贷款利息
建设期某年贷款利息＝∑（年初累计借款＋本年新增借款÷2）×实际贷款利率
（均衡贷款，期间贷款）
6.流动资金
流动资金的计算方法常见有两种方法，如下：
第一种方法是用扩大指标估算法估算流动资金，重点掌握。
项目的流动资金＝拟建项目年产量×单位产量占用流动资金的数额
项目的流动资金＝拟建项目固定资产总投资×固定资产投资流动资金率
第二种方法是用分项详细估算法估算流动资金
即：流动资金＝流动资产－流动负债
二：建设期利息
2.建设期借款利息的计算
（1）特点说明：均衡贷款，建设期只计息不还。
（2）计息公式：建设期年贷款利息＝（年初累计借款＋本年新增借款÷2）×实际年利率（3）名义利率与实际利率之间的换算
实际利率＝（1＋名义利率/年计息次数）年计息次数-1
3.建设期借款利息的偿还
建设期利息的偿还包括三种方式：等额本金法、等额本息法、最大能力偿还法。
（1）等额本金法（等额本金，利息照付）：运营期内某几年等额还本，利息照付：每年应还等额的本金＝建设期本利和/还款年限
某年应付利息＝当年期初本利和×利率
（2）等额本息法（等额还本付息）：运营期内某几年等额还本付息：
每年应还的等额本息和：A＝P×（A/P，i，n）＝P×[（1＋i）n×i]/[（1＋i）n-1]
（3）最大能力偿还法
运营期某年最大能力可用于还本付息的资金（最大偿还能力）
＝营业收入（不含销项税额）－经营成本（不含进项税额）－增值税附加＋补贴收入－所得税
＝息税折旧摊销前利润－所得税
＝营业收入（含销项税额）－经营成本（含进项税额）－增值税税金及附加＋补贴收入－所得税
＝可用于还款的未分配利润＋利息＋折旧＋摊销
4.运营期临时借款的判断与临时借款利息的计算
当年可用于还本付息的资金≥当年应还的本利和，则无需临时借款。但当年可用于还本付息的资金＜当年应还的本利和，则该年需用临时借款来弥补偿还本金的不足部分。
临时借款额度=当年应还的本利和-当年可用于还本付息的资金
当年可用于还本付息的资金（最大能力）＝营业收入（不含销项税额）－经营成本（不含进项税额）－增值税附加－所得税+补贴收入＝营业收入（含销项税额）－经营成本（含进项税额）－增值税税金及
附加－所得税+补贴收入
三：总成本费用
3.总成本费用各构成要素的计算
总成本费用＝经营成本＋折旧＋摊销＋利息（＋维持运营投资）
（1）经营成本
一般已知，与生产能力成正比
（2）折旧（重点掌握平均年限法）
折旧费＝（固定资产原值－可抵扣固定资产进项税额－残值）/折旧年限
重要提示：
1）建设项目融资前，固定资产原值不含建设期利息；融资后，固定资产原值应包含建设期利息。
2）可抵扣的固定资产进项税额不形成固定资产。
汽车购置税计算公式其中：
残值＝固定资产原值×残值率
余值＝（折旧年限－运营年限）×年折旧费＋残值
（3）摊销（平均年限法）
年摊销费＝无形资产/摊销年限＋其他资产/摊销年限
注意：建设期、建设前期、运营期、计算期、还款期、折旧年限、摊销年限的区别。
（4）利息
利息包括建设期贷款利息、流动资金贷款利息、临时借款利息
即：运营期某年的利息＝建设期贷款利息＋流动资金贷款利息＋临时借款利息
（5）维持运营投资
维持运营投资根据实际情况有两种处理方式，一种是予以资本化，即计入固定资产原值；一种是费用化，列入年度总成本。一般采用后者。
基于利润与利润分配表的综合案例
1.利润总额（熟练掌握）（基础数据）
利润总额＝营业收入（不含销项税）－总成本（不含进项税）－增值税附加＋补贴＝营业收入（含销项税）－总成本（含进项税）－增值税税金及附加＋补贴
其中：
（1）营业收入一般已知，或：营业收入＝年销售量×销售单价
（2）增值税（运营期第一年）＝当年的销项税－当年可抵扣的进项税－固定资产中可抵扣的进项税
增值税（运营期第二年及以后）＝当年的销项税－当年可抵扣的进项税－上一年可抵扣的进项税
说明：当某年的增值税为负值时，在利润及利润分配表表格中“应缴纳增值税”一栏应填写为0，但计算过程应保留其负值，在下一年计算增值税时继续抵扣。
（3）增值税附加＝增值税×附加税率
2.净利润（熟练掌握）（基础数据）
净利润＝利润总额－所得税
其中：所得税＝（利润总额－亏损）×所得税率（熟练掌握）（基础数据）
3.可用于还款的未分配利润（难点）
运营期某年可能会出现以下两种情况：
第一种：未分配利润＋折旧＋摊销费＞该年应还本金，则该年为资金盈余年份，用于还款的未分配利润按以下公式计算：该年用于还款的未分配利润＝当年应还本金－折旧－摊销第二种：未分配利润＋折旧费＋摊销费＜该年应还本金，则该年的未分配利润全部用于还款，不足部分为该年的资金亏损，并需用临时借款来弥补偿还本金的不足部分。
临时借款额＝该年应还本金－（未分配利润＋折旧费＋摊销费）
4.息税前利润
息税前利润＝利润总额＋利息＝净利润＋利息＋所得税
5.息税折旧摊销前利润
息税折旧摊销前利润＝息税前利润＋折旧＋摊销＝利润总额＋利息＋折旧＋摊销＝净利润＋利息＋所得税＋折旧＋摊销
6.总投资收益率
总投资收益率（ROD）＝〔正常年份（或运营期内年平均）息税前利润/总投资〕×100% 评价：总投资收益率≥行业收益率参考值，项目可行
7.资本金净利润率
资本金净利润率（ROE）＝〔正常年份（或运营期内年平均）净利润/项目资本金〕×100% 评价：项目资本金利润率≥行业资本金利润率，项目可行
8.盈亏平衡点
盈亏平衡点，即：利润总额＝0时所对应的盈亏平衡产量或盈亏平衡单价
可以利用以下公式，建立一元一次方程，求解出项目的盈亏平衡产量或盈亏平衡单价利润总额＝营业收入（不含销项税）－总成本（不含进项税）－增值税附加＝0
营业收入（不含销项税）－增值税附加＝总成本（不含进项税）